¿Cuánto dinero se necesita para empezar en el trading?

Una de las primeras preguntas que se hacen los traders principiantes es cuánto dinero se necesita para empezar a operar.

La realidad es que esto depende de varios factores, entre los que se incluyen la situación financiera personal, los mercados en los que se opere, el nivel de tolerancia al riesgo o el estilo de trading. Lamentablemente, no hay una respuesta única.

Un pequeño aviso: si lo que busca es una respuesta rápida, como «empiece con 100 €», no la va a encontrar en este artículo. El trading no consiste en jugarse un poco de calderilla, sino en tomar decisiones inteligentes, calculadas e informadas.

En esta guía presentamos todo lo que debe saber antes de poner en riesgo su dinero. Expondremos qué es realista, qué es responsable y lo que debe tener en cuenta para empezar a operar con confianza.

ADVERTENCIA

El trading conlleva riesgos. Esta actividad es adecuada únicamente para clientes informados que comprenden el funcionamiento de instrumentos financieros complejos (futuros, opciones, CFD, etc.) y que pueden permitirse asumir riesgos elevados, incluido el de sufrir pérdidas rápidas que excedan los depósitos. Las estadísticas de trading muestran que más del 90 % de los traders pierden dinero. Sea prudente.

¿Puede permitirse operar?

A veces, las personas en dificultades financieras cometen el error de creer que el trading puede ser una solución rápida a sus problemas. Nada más lejos de la realidad.

La mayoría de los traders pierden dinero en los mercados financieros.

La regla de oro del trading es que nunca puede arriesgar el dinero que no puede permitirse perder, por lo que debe entender a fondo su situación financiera antes de empezar y asegurarse de que conoce las estadísticas sobre la rentabilidad del trading.

Lamentablemente, determinar cuánto dinero puede destinar de forma segura a operar no es tan sencillo como asignar un porcentaje arbitrario de su patrimonio neto.

Esta es una lista sencilla para empezar a evaluar si cuenta con la estabilidad financiera necesaria:

✅Fondo de emergencias: ¿tiene ahorrado lo suficiente para cubrir entre 3 y 6 meses de gastos básicos?

✅Gestión de deudas: ¿carece de deudas con intereses elevados?

✅Ahorros para la jubilación: ¿está aportando dinero a un plan de pensiones o a una cuenta de ahorro para su jubilación?

✅Estabilidad presupuestaria: ¿tiene unos ingresos y unos gastos regulares y estables?

Si sigue la regla 50/30/20, debería dedicar el 50 % de sus ingresos a sus necesidades básicas, el 30 % a sus gastos no esenciales y el 20 % a sus ahorros o al pago de deudas. El dinero que destine al trading debe incluirse en la categoría de gastos no esenciales, ya que se supone que no es una inversión en su futuro ni una profesión a tiempo completo, especialmente si es principiante.

Conclusión: Ponga en orden sus finanzas antes de decidir operar. Y cuando disponga de una buena cantidad de dinero que pueda poner en riesgo sin perder su casa o su coche, podrá pensar en abrir una cuenta de trading.

¿Trading al contado o trading con margen?

¿Qué es operar con margen y el apalancamiento?

El trading con margen permite comprometer solo un pequeño depósito (llamado margen) en una operación y pedir prestada la cantidad restante a su bróker. El apalancamiento es cuánto puede multiplicar su depósito original y suele expresarse como una relación, por ejemplo, 1:2 o 1:4. Por ejemplo, operar con un apalancamiento de 1:4 significa que con un depósito de margen de 1000 € puede abrir una posición valorada en 4000 €. El trading con margen permite abrir posiciones de un capital superior al que tiene a su disposición.

Antes de calcular su capital de trading, tendrá que tomar la importante decisión de escoger entre una cuenta de efectivo Tipo de cuenta de intermediación en la que solo se puede operar con el efectivo depositado, sin apalancamiento ni pedir capital prestado o una cuenta de margen Tipo de cuenta de intermediación que permite pedir dinero prestado a su bróker para comprar más valores de los que podría con su efectivo disponible .

Esto influirá en la cantidad de capital que va a necesitar, con qué va a poder operar y su exposición al riesgo.

Desglosémoslo:

Características	Cuenta de efectivo	Cuenta de margen	Comentarios
Saldo mínimo	0 €	Varía en función de bróker	Las cuentas de efectivo no suelen requerir un importe mínimo, pero algunos brókeres sí pueden exigir un depósito mínimo
Apalancamiento Consiste en utilizar fondos prestados para incrementar los posibles beneficios de una inversión, lo que también aumenta el posible riesgo	No es posible utilizar dinero prestado para operar	Es posible utilizar dinero prestado para operar	Las cuentas de margen ofrecen un apalancamiento variable en función del bróker y del activo
Nivel de riesgo	Limitado al saldo de la cuenta	Muy elevado	Las pérdidas puede exceder su inversión inicial en las cuentas de margen
Liquidación en efectivo Tiempo necesario para que los fondos de una operación se transfieran y estén disponibles para utilizarlos. Suele tardar uno o más días hábiles	Puede tardar más de un día hábil	Es posible operar de inmediato con fondos pendientes de liquidación	En las cuentas de efectivo, la demora en la liquidación implica que los fondos no estén disponibles de forma inmediata para operaciones nuevas
Venta en corto Estrategia de trading en la que se piden prestados valores para venderlos y volver a comprarlos a un precio inferior para obtener beneficios	No es posible	Sí es posible	Teóricamente, la venta en corto conlleva riesgos ilimitados
Más adecuado para	Principiantes y traders con baja tolerancia al riesgo	Trader activos y con experiencia	Las cuentas de efectivo son más seguras pero limitan la frecuencia de las operaciones

Si está empezando a operar, lo más seguro suele ser comenzar con una cuenta de efectivo con poco capital. Así, mantiene el riesgo bajo control, ya que solo opera con el dinero que realmente ha depositado y no se expone a endeudarse por sorpresa ni a llamadas de margen Solicitud de un bróker para que deposite fondos adicionales en su cuenta cuando su capital cae por debajo del mínimo requerido. Debe cumplirse para evitar que el bróker cierre sus posiciones .

Pero ¿cuál es la mejor cuenta para empezar? Pruebe un simulador de trading. 

Aunque es fundamental aprender a gestionar las emociones que suponen perder dinero real, el paper trading es una forma excelente de ganar confianza antes de operar de verdad. Permite practicar en condiciones del mercado reales con dinero virtual, perfeccionar sus estrategias y acostumbrarse a la plataforma de trading sin arriesgar su propio dinero.

Comprender los riesgos de una cuenta de margen

Algunos traders deciden optar por el trading con margen, que puede conllevar unas comisiones elevadas y un mayor nivel de riesgo. Si no operan con margen, el riesgo se limita a la cantidad de dinero que utilicen en la operación.

Sin embargo, la mayoría de los traders activos recurren al apalancamiento, con el que comprometen una parte del valor de la operación y piden prestada la cantidad restante a su bróker para incrementar su poder adquisitivo.

En función del bróker y del activo, es posible abrir una posición 5, 10, 20 o incluso 100 veces mayor que el capital inicial.

Veámoslo con un ejemplo:

Digamos que tiene 1000 € y utiliza un apalancamiento de 1:10 para gestionar una posición de 10 000 € en una cuenta de margen.

• Si el mercado se mueve a su favor un 1 %, obtendrá 100 €.
• Si el mercado se mueve en su contra un 1 %, perderá 100 € (el 10 % de sus 1000 € iniciales).
• ¿Y si se mueve en su contra un 11 %? Habrá perdido todo su capital de trading y deberá dinero.

El apalancamiento puede ser muy útil porque incrementa los posibles beneficios con un capital menor. Pero también es extremadamente peligroso, porque si el mercado se mueve en su contra, sus pérdidas se calcularán sobre el valor total de su posición, no solo sobre su margen. Es decir, sus pérdidas pueden exceder la cantidad que haya arriesgado en la operación.

Todos los traders dirán que lo más importante es tener un plan de trading que limite la cantidad de capital que puede perder en una operación, especialmente si opera con margen. Asegúrese de que comprende exactamente cuánto está arriesgando en cada operación y de que su estrategia sea lo suficientemente sólida para cerrar sus posiciones antes de perder más dinero del que puede permitirse.

¿Cómo influyen sus decisiones en su capital requerido?

El requisito mínimo de capital también depende de su estilo de trading y de los activos con los que opere. Es fundamental que escoja algo que se adapte a su situación financiera y tolerancia al riesgo.

Aunque cada mercado tiene sus aspectos específicos, existen algunos principios universales:

• Domine la volatilidad Cuánto y con qué velocidad varía el precio de un activo financiero a lo largo del tiempo. Una mayor volatilidad implica mayores movimientos de precio y riesgos de los activos que escoja.
• Tenga en cuenta las comisiones de intermediación, en especial si empieza con poco capital.
• Ponga en práctica y haga el backtesting Proceso con el que se prueba una estrategia de trading con datos históricos para evaluar cuál habría sido su rendimiento en el pasado de distintas estrategias hasta que desarrolle su ventaja competitiva.
• Cuente con un historial regular en un simulador.
• Utilice más capital que el mínimo requerido para tener flexibilidad a la hora de gestionar el riesgo.

Consejo experto

👉 Utilice nuestra calculadora de ganancias y pérdidas en trading para ver sus posibles beneficios al operar, gestionar su riesgo diario y elaborar un plan de trading sólido antes de arriesgar capital de verdad.

¿Cuánto dinero se necesita para operar con acciones?

Como regla general, se podría decir que el saldo mínimo que debería mantener en una cuenta de margen para operar con acciones si es un trader intradía debería ser igual o superior a 25 000 €.

Se suele recomendar que sea superior, ya que esto le da más posibilidades de gestionar las operaciones de forma eficaz y evitar el estrés constante de entrar en llamada de margen.

¿No puede comprometer 25 000 €?

Entonces, puede pensar en optar por el swing trading o el trading de posición en una cuenta de efectivo en lugar de por el trading intradía. Esto implicará que mantendrá sus posiciones durante varios días o semanas para evitar los plazos de liquidación de las cuentas de efectivo.

¿Cuánto dinero se necesita para operar con forex?

¿Ha oído alguna vez que puede empezar a operar con divisas con solo 100 €?

Forex es popular por sus extremas opciones de apalancamiento.

Con algunos brókeres, puede llegar a ser de 1:30. Esto quiere decir que puede gestionar 30 € por cada euro que tenga en su cuenta. Con 100 €, teóricamente podría realizar una operación de 3000 €.

¿Esto significa que se puede empezar a operar con forex con solo 100 €? Técnicamente, sí. 

Sin embargo, operar con un apalancamiento elevado y poco capital suele ser una estrategia condenada al fracaso para la mayoría de los traders, incluidos los profesionales.

Se suele recomendar un mínimo de 1000 € y un máximo de 5000 €, pero la realidad es que no existe un número mágico.

Como trader de forex principiante, debería evitar utilizar apalancamiento, en especial si es para compensar un capital bajo. Si no tiene fondos suficientes, suele ser más recomendable ceñirse a una cuenta de efectivo o de paper trading hasta que los tenga.

¿Cuánto dinero se necesita para operar con futuros?

El trading de futuros también permite que los traders abran posiciones mayores con una parte del capital.

Veámoslo con un ejemplo: los futuros Micro E-mini S&P 500.

Estos contratos tienen un valor de 5 $ por punto del índice S&P 500, es decir, si el S&P 500 cotiza en 5000 puntos, el valor del contrato será de 5000 x 5 $ = 25 000 $

Esto representa una exposición al mercado de 25 000 $ con un único contrato micro.

Si quiere operar sin apalancamiento, debe añadir un colchón (un 20 % más) para gestionar mejor el riesgo, por lo que necesitará 30 000 $ en su cuenta de efectivo para operar con un único contrato.

Para la mayoría de traders minoristas, se trata de una cantidad de dinero considerable. Y aquí es donde se vuelven relevantes las cuentas de margen, que se crearon para permitir que los pequeños actores (como los principiantes) puedan acceder a los mercados. Con las cuentas de margen ya no son necesarios 30 000 $, sino que hablamos del margen de mantenimiento, es decir, la cantidad mínima que necesita tener en su cuenta para mantener su posición abierta.

Imaginemos una operación con un requisito de margen de 2500 $ y un apalancamiento de 1:10. En este caso, sus 2500 $ le permiten abrir una posición de 25 000 $.

Es decir:

• Para abrir una posición, necesita que su cuenta tenga, como mínimo, 2500 $.
• Estos 2500 $ representan el 10 % del valor total del contrato del futuro Micro E-mini S&P 500.
• Su bróker cubre el 90 % restante (con comisiones por intereses).

Es fundamental comprender que, con un capital tan bajo, está en desventaja frente a competidores mucho más fuertes. Un error en el mercado y… bueno, ya se hace una idea.

Algunos brókeres permiten empezar a operar con solo 500 €, pero recuerde que, aunque pueda, no es lo recomendable.

Como principiante, para operar con futuros se podrían recomendar unos 10 000 € y, por supuesto, una comprensión sólida de su funcionamiento. Incluso en este caso, debe ser muy precavido con los tamaños de posición y la gestión del riesgo.

¿Cuánto dinero se necesita para operar con opciones?

El trading de opciones ofrece la posibilidad de utilizar un apalancamiento elevado con un capital bajo en comparación con otros valores.

Sin embargo, operar con opciones de forma responsable exige más capital, en especial con estrategias que implican múltiples contratos, como las de spreads o Iron Condor.

Por tanto, saber por dónde empezar depende de varios factores:

• Los requisitos de su bróker
• La complejidad de las estrategias que utilice
• Los activos subyacentes con los que opere

Tenga en cuenta que empezar con un capital insuficiente es uno de los motivos principales por los que los traders no tienen éxito. No solo se trata de tener lo suficiente para abrir posiciones, sino de tener lo suficiente para gestionarlas de forma eficaz.

Trading vs inversión

Muchos principiantes confunden el trading con la inversión. Es cierto que en ambos casos se pone capital en los mercados financieros, pero difieren en cuanto a cómo funcionan y a cuánto capital se necesita.

Uno de los errores más comunes de los principiantes es confundir estos dos enfoques, que requieren estrategias, tiempo y sumas de capital inicial totalmente diferentes.

	Trading	Inversión
Capital inicial	Más elevado por las regulaciones, tamaños de contrato, margen y costes frecuentes de transacción	Es posible empezar con cantidades más bajas, incluso unos cuantos euros pueden invertirse gradualmente
Riesgos	Exposición frecuente a la volatilidad a corto plazo (de segundos a meses)	Se centra en los resultados a largo plazo (años) y las fluctuaciones a corto plazo tienen un impacto menor
Tiempo de dedicación	Exige una gestión activa y disciplina emocional	Normalmente gestión pasiva, con estrategias automáticas de comprar y mantener
Costes	Realizar frecuentemente transacciones incrementa los costes, lo que incluye comisiones, spreads La diferencia entre el precio más elevado que un comprador está dispuesto a pagar (bid) y el precio más bajo que un vendedor está dispuesto a aceptar (ask) de un activo financiero. Suele utilizarse para medir la liquidez del mercado y los costes de operación e intereses de margen	Con menos transacciones se acumulan menos comisiones
Expectativas de crecimiento	Posibilidad de registrar tanto ganancias como pérdidas rápidas con una mayor volatilidad	Crecimiento más lento pero constante con efectos compuestos
Imposición	Mayor presión fiscal global	Los beneficios a largo plazo suelen presentar mayores ventajas desde el punto de vista fiscal

La finalidad de la inversión suele ser comprar y mantener valores durante años para generar beneficios.

Esto, por supuesto, sigue conllevando riesgos, pero normalmente son menores que los que presenta el trading. Cuanto mayor sea el horizonte temporal, más capacidad tendrá para recuperarse de los reveses de los mercados y evitar la presión de tener que tomar decisiones constantemente. Además, puede empezar a invertir con un capital bajo. 

Muchos brókeres y plataformas de inversión permiten invertir 10 o 50 € mensuales para comprar participaciones fraccionadas de acciones, fondos o ETF. Si su presupuesto lo permite y le sobra algo de dinero, invertir en una de estas cuentas puede ser una forma inteligente de acumular patrimonio a largo plazo.

El trading es algo totalmente distinto en cuanto al nivel de riesgo, los marcos temporales y las comisiones. Por tanto, antes de decidir operar con su dinero en lugar de invertirlo, asegúrese de que comprende sus pros y contras, y cómo se ajusta a sus objetivos y situación financiera.

Conviene saber

Piense en mantener separadas sus cuentas de inversión y de trading para evitar tomar decisiones impulsivas que puedan afectar a sus inversiones a largo plazo.

Escoger un bróker que encaje con su capital de trading

Muchos brókers ofrecen operar sin comisiones, algo que puede beneficiar a muchos traders, pero tenga en cuenta que estos brókeres tienen que ganar dinero de alguna manera.

Algunos de ellos utilizan pagos por flujo de órdenes, de modo que su orden se envía a un creador de mercado o a una bolsa para que se ejecute. Esto no influye tanto si opera con acciones, pero puede implicar spreads más amplios si lo hace con opciones y afectar a los beneficios que obtenga con la operación.

Antes de empezar a operar, es recomendable que compare los brókeres para que encuentre uno que se adapte a su estrategia de trading.

Preste atención a las comisiones y costes, a las tasas de margen, a los activos y mercados disponibles, y a los mínimos de las cuentas: todos estos factores influirán en cuánto capital necesitará para empezar a operar.

Si es un trader activo, quizás le convenga encontrar un bróker con sistemas de precios orientados a su estilo de trading.

Conclusión

Ahora ya sabe que no existe una cantidad concreta para empezar en el trading.

Hablemos de un malentendido frecuente: la regla del 1 %, que estipula que nunca se debe arriesgar más del 1 % del capital de la cuenta en una única operación. Es un buen punto de partida para no arruinar su cuenta cuando todavía está aprendiendo.

¿Cuál es la realidad? Para las cuentas más pequeñas, este tipo de estrategias de gestión del riesgo conservadoras, como la regla del 1 o el 2 %, pueden darle la sensación de estar encadenado. Sus posiciones son tan pequeñas que puede parecer que es imposible crecer cuando se le aplican las comisiones y esto puede llevarle a sentirse frustrado o a tomar decisiones inadecuadas.

Los traders con experiencia toman decisiones basadas en análisis, estrategias pensadas y de backtesting, y en lo que está pasando en el mercado. Operan con los niveles del mercado en lugar de con su cartera, ven el panorama global y no se agobian con las fluctuaciones mínimas del saldo de sus cuentas.

Este enfoque, no obstante, no es viable para todo el mundo. Operar con cuentas con bajo capital ofrece poca flexibilidad y es, posiblemente, la peor circunstancia en la que aprender. Está constantemente bajo presión, tiene poco margen de error y, probablemente, siente una tentación cada vez mayor de recurrir a un apalancamiento desmedido.

Entonces ¿qué pasa si solo tiene 500 o 1000 € para operar?

Recurra a una cuenta demo. Mientras tanto, ahorre su capital de trading como si fuese para un viaje. Ambas actividades exigen preparación y ganas de descubrir.

Su primera experiencia de trading real debería ser emocionante en lugar estresante, incluso aunque se enfrente a dificultades o arruine su cuenta.

Mientras se prepara para su transición hacia el trading real, utilice una cuenta demo para:

• Desarrollar y hacer backtesting de distintas estrategias
• Aprender a analizar los mercados sin la presión de poner en riesgo dinero real
• Cometer errores (que lo hará) y aprender de ellos
• Ganar la resiliencia emocional que requiere el trading real

La mayoría de los traders profesionales están de acuerdo en que, en ocasiones, lo mejor que se puede hacer es mantenerse totalmente al margen del mercado.

Como principiante, sus primeros beneficios serán dedicar tiempo a desarrollar sus competencias y a acumular el suficiente capital. Solo entonces podrá pensar en poner en riesgo dinero real.